예상된 셀온과 예상치못한 하락

로보틱스와 엔터주의 셀온

역시 예상대로다. CES2026으로 로봇 관련주들은 하락했고, 엔터주들도 이재명-시진핑 만남 이후 하락했다. 말 그대로 셀온(Sell on the News)이다. 로봇이나 엔터처럼 실적 없이 움직이는 종목은 기대감이 매우 크게 작용하는 것 같다. 엔터는 굳이 말하면 실적이 없는 종목은 아니나, 한한령 해제에 대한 순수 기대감으로 상승한 것이기 때문에 어떤 관점에서 보면 실적주라고 보긴 어려웠다.

결국 예상대로 (슬프지만)기대감으로 오른 종목은 셀온이 나오고 있다.

여전히 강한 섹터들

그와중에 강한 모습을 보인 섹터도 있었다. 반도체와 우주, 그리고 조선(방산)이다. 따라서 조선 섹터로의 일부 투자를 고려하기도 했으나 결국 현재 포트폴리오를 유지하기로 했다. 왜냐하면 1. 조선 섹터를 매수하기 위해서는 보유 주식을 일부 팔아야했고, 2. 순환매 장세로써 결국 여러 섹터를 옮겨다니는 것보다 자리를 지키는 것이 더 유리할 것으로 판단했기 때문이다.

삼성전자의 경우 꽤 많은 매도가 나왔는데, 나머지 반도체들의 시세가 유지되고 있고, DRAM의 장기계약이 나오지 않았으며 DRAM가격 또한 계속 증가추세이기 때문에 전혀 걱정하지 않는다. 게다가 실적에 대한 기대감도 있기 때문에 오늘의 작은 하락이 우려할만한 것은 전혀 아니다.

매도 내역

없음

포트폴리오 현황

주식 비중이 123%으로 최대 비중인 120%를 넘어섰다. 이유는 오늘 새로 편입한 파마리서치와 두산에너빌리티(추가 매수) 때문. 파마리서치는 어떻게 보면 개별주로써 비교적 작은 비중으로 매수했다. 두산에너빌리티는 아무래도 펀더멘털이 매우 탄탄한 원전이 계속해서 시세를 내줄 것으로 판단하여 추가 매수했다. 게다가 원래 애초부터 장세가 좋아 2UNITs으로 매수했어야 했다.

보유 종목 수익률

한미반도체의 상승이 무섭다. 오늘 종가 무렵의 하락은 투자주의 지정 우려감 때문인 것 같은데 아직 한참 남았다. 피에스케이도 훌륭하게 상승해주고 있고, 다양한 종목이 아주 예쁘게 꾸준히 오르고 있다. 굉장한 불장이다.

이럴때 많이 먹어둬야 한다.

내일 저녁까지 외부에 있을 예정이므로 다소 두서 없이 빠르게 정리했다.

추세추종 기본전략

가장 우선적으로 카피한 부분은 깡토님의 추세추종 전략이다. 거기에다가 전황님의 단기적인 시장을 보는 관점을 추가했다. 요약하면 다음과 같다.

지수에 대한 부분

• 코스피, 코스닥 지수의 20일 선 위에 있으면 현금 비중을 0이나 마이너스로 가져간다. 즉, 공격적으로 레버리지를 사용한다.
• 지수가 60일 선 아래로 좋지 않으면 현금 비중을 거의 100%으로 유지하고 엄청난 과매도 신호나 시황을 반전시킬 상황 변화가 없다면 주식에 투자하지 않는다.
• 애매한 구간에서는 태린이아빠님의 “Fear and Greed Oscillator”를 활용한다. 시장이 겁먹은 구간에서는 레버리지를 충분히(최대 20%) 활용하고, 그 외에 구간에서는 주식 비중을 0%에서 50% 정도로 유지한다.

매수 조건

• 가장 중요한 건, 매물대를 돌파한 뒤, 또는 돌파 시도 시 매수다. 그리고 “인더스트리 액션”이 있어야 한다. 섹터 전반의 호재로 같은 섹터 여러 종목이 동반 상승해야 하는 것이다.
• Stage1 상승 뒤 상승분의 50%를 미만으로 조정 받는 베이스를 거치고, 재차 상승하는 종목.
• 또는 상승 후 하락하다가 반전 트리거로 강한 거래대금으로 추세가 뒤바뀌는 종목.

리스크 관리

• 위 조건의 종목을 매수했는데 7-8%의 손절이 나오면, 다음 매매는 1unit을 더 낮춰 매매한다.
• 성공하면 다음 매매부터는 2unit으로 증가시켜 크게 베팅. 3unit까지 확장 가능.
• 그렇게 함으로써 순환매장세와 쏠림장세에서 비중 조절이 자연스럽게 진행된다.
• 허용가능한 risk를 2%로 가정했을 때 1unit을 계산해야 함.
• 계산 방식. 종목당 최대 포지션 금액 = (전체자산 * 2%) / 7%. 여기서 7%은 손절 기준.(-7% 무렵에 손절한다는 뜻)
• 1유닛 = 최대 포지션 금액 / 3

익절 기준

• 3R에 도달하면 절반은 매도한다. 나머지는 일봉 차트의 20일 선이든 60일 선이든 길게 보고 홀딩. 그리고 최고가에서 20%이상의 슈팅이 나오면 모두 익절. 대형주의 경우 10%?
• 3R에 도달하지 못하고 하락하는 경우 +1R에서 매도.
• 지수 일봉이 60일선 아래로 장이 안좋으면 +2R로 축소하여 익절 기준 낮춤.

손절 기준

• 손절은 -1R로 고정. 손절 %를 조절해서 리스크관리를 하는게 아니라, 점진적 베팅 즉, unit의 크기를 줄여서 리스크 관리를 해야 함.
• 손절 시 전일 저가를 하향 돌파할 때 손절. 타이밍을 놓쳤다면 그냥 종가까지 지켜보다가 종가에 손절한다.