KRISTJAN QULLAMAGGIE 유튜브 정리

유튜브 강의 요약의 목적

세상에는 정말 똑똑한 사람이 많다. 특히 유튜버들이 그렇다. 이들은 어려운 내용을 이해하고, 사람들이 알기 쉽게 요약해준다. 그런데 드는 생각. 나는 왜 이 똑똑한 사람들을 활용하지 않는가?

지금까지는 웬만해선 나 스스로 공부하려 했다. 유튜브 요약 영상을 찾기보다 내가 원본 영상(또는 책)을 찾아 내용을 이해하고, 정리하는 식이다. 그런 고리타분한 방식에는 장점도 있다. 무엇보다 저자의 생각을 보다 정확하게 이해할 수 있다. 누군가 요약해준 것이 아니라 내가 직접 그들의 글과 이야기를 들으면서 사고 방식을 복사하려 노력하는 것이다. 반대로 누군가 요약한 내용을 거져 듣고 이해하려 한다면 오해가 발생할 여지가 있다.

하지만 명확한 장점도 있다. 빠르다. 오해가 생길 수 있다는 문제는 다른 사람이 요약한 내용을 쉽게 가져가는 댓가라고 생각한다. 그런 의미에서 아래 영상을 준비했다.

Kristjan Quallamaggie는 누구인가?

• 미국 증시에 투자한 스웨덴의 전설적인 스윙 투자자. 개인투자자로써 펀드를 운용하고 있지 않음.
• 2013년 $9.1K -> 2018년 $1.4M -> 2019년 $4M -> 2021년 $82M(거의 매년 2-3배씩 자산이 늘어남)
• 2011년에는 데이트레이더였으나 2년 간 4번 깡통을 참. -> 스윙 트레이딩이 더 잠재성이 높다고 판단.

포지션 사이즈와 리스크(손절)

• 한 종목 당 전체 자산의 10-20% 이상 보유하지 않음. 5-10개의 종목을 보유한다는 뜻.
• 종목당 손절은 0.25 – 1.00%(사고 파는 과정에서 우리나라의 증권사들은 대체로 매수 0.25% + 매도 0.25%의 총 0.5%의 수수료를 부과함. 미국도 비슷하긴 하나 로빈후드와 같은 플랫폼은 0% 수수료 정책을 펼치고 있음. 하지만 매수매도 스프레드를 이용해서 간접 비용을 부과하기 때문에 우리나라 트레이드가 딱히 불리한 조건은 아님)
• 과거 자산이 작을 때는 손절은 0.5 – 1.5% 수준에서 하기도 했음.

매매 패턴

• 지난 100년 간 수천개의 급등 기업 차트를 분석함.
• 그 결과 대체로 20-50%의 주가 상승을 보인 뒤, 횡보하다가 다시 급등하는 계단식 상승을 보이는 경우가 가장 흔했음.(일봉 차트)
• 지난 12주 간 30-100% 상승한 주식을 찾고, 2-8주 간 횡보하면서 박스권을 형성하게 되는데 이 기간동안 주가는 10, 20, 50일 이평선 위에 위치해야 함.
• 박스권을 상방 이탈 날 종가에서 매수하는 것보다 박스권 상방을 돌파하는 순간 매수하는 것을 권장함.
• 매수한 날의 저가를 손절 라인으로 잡음.
• 매수 후 3-5일 사이에 1/3에서 1/2 가량을 매도함. 나머지는 매수가에 스탑로스를 걸어둠.
• 주가가 빠르게 오르면 10일 선을 기준으로, 천천히 오르면 20일 선을 기준으로 이탈하면 익절함.
• 분봉 차트나 주봉 차트에서도 통한다고 함.

위험과 보상

• 위험 대비 5-20배의 보상을 얻는 것이 목표. 즉, 0.5-1.5%의 손절을 계획했다면 종목 당 2.5 – 30%의 수익을 노리고 진입함.
• 승률은 25-30% 정도임.
• 많은 트레이드가 같은 패턴에서 매수한다. 100년이 넘도록 성공적으로 작동했기 때문에. 따라서 리스크를 줄이는 것이 핵심.
• 30% 정도의 승률을 보이기 때문에 1.5%의 7종목 손실과 10%의 3종목 수익으로 불과 1-2주만에 20%(총 자산의 2%)에 가까운 수익을 낼 수 있음.
• (하락장에서는 아무래도 승률이 더 낮을 것.)

Qullamaggie에 대한 나의 생각

우리나라에도 트레이딩으로 큰 수익을 내는 트레이더들이 많이 때문에 미국 시장에서도 당연히 큰 수익을 낼 수 있는 기회가 있다고 생각한다. 특히 장기적인 관점을 가지고 매수 후 보유하거나 하는 투자자들이 우리나라보다도 더 많다. 트레이딩을 하는 투자 자본이 상대적으로 작을 것이다. 따라서 어쩌면 우리나라 시장보다도 트레이딩이 더 잘 먹힐 수도 있는 시장이라고 생각한다.

Quallamaggie의 투자 전략 중 가장 흥미로웠던 부분은 실적에 대해 거의 아무런 이야기도 하지 않는다. 오히려 오래, 깊게 생각할수록 더 많은 실수를 저지르게 된다는 것이다. 생각보다 사람들은 자신이 똑똑하지 않다는 걸 모른다고 주장한다. 자신은 그 사실을 깨달은지 오래 됐으며 따라서 시장에서 살아 남기 위해 시장에 순응하는 정말 단순한 전략을 사용한다고 한다.

요약

• 12주 간 30-100% 상승한 뒤, 2-8주 간 10, 20일 이평선 위에서 박스권을 형성하는 주식을 관심 종목에 등록한다.
• 박스권을 상향 돌파하는 순간 전체 자산의 10-20%의 비중으로 매수한다.
• 손절은 매수한 날의 저가이며 3-5일 뒤 자동으로 절반을 매도하고, 나머지는 10일, 20일선 이하로 내릴 때까지 보유한다.
• 10개 중 적어도 7-8개는 실패할테니, 마음의 준비를 하고 손실을 최소화한다.
• 질적 정보에 대해 뭔가 스스로 판단하려 들지 않는다.
• 그의 개인 블로그를 통해 Qullamaggie에 대해 더 잘 이해할 수 있다.