2026년은 반도체, 조선, 로봇으로 맞이할 것

코스닥 홀로 조정

나스닥 선물은 -0.11% 가량 하락했을 뿐인데 코스닥은 무려 -1.03% 하락했다. 어제 밤 사이 나스닥이 0.52% 상승한 것과는 사뭇 다른 결과다. 하락의 이유는 명확치 않다. 단지 외국인이 많이 팔았다는 것? 수급적인 이슈 외에 다른 이슈는 없었다. 장중 포스팅에서 말했지만, 덕분에 영원무역홀딩스의 +7% 수익을 모두 반납하고 본전에서 매도하게 되었다.

그러나 전반적인 포트폴리오는 +0% 수준으로 굉장히 선방했다. 어제 매수했던 한화시스템, HD현대마린엔진과 최고 효자 종목인 현대무벡스가 상승해줬기 때문이다.

점점 더 강해지는 반도체와 로봇

시장이 하락장에서 반등이 나와줬고, 슬슬 반등의 끝을 향해 가고 있다. 그러면서 섹터 쏠림이 심화되고 있는데, 쏠림이 심화되는 섹터가 바로 반도체(대형주)와 로봇이다. 반도체 소부장으로까지 수급이 들어오진 않았지만, 삼전과 SK하이닉스는 상승해줬다. 로봇 관련주들은 로봇 테마 내에서도 순환매가 발생하며 쉬다가다를 반복하고 있다. 이런 흐름이 2026년 1월 초까지는 이어질 것으로 보고 관련주들을 홀딩 중이다.

반도체는 결국 소부장까지 수급이 넘어올 것이라는 의견이 있다. DRAM 캐파 증설은 현실적으로 어렵지만, 하이닉스와 삼전의 HBM 증설은 필연적인 미래이며 결국 이와 관련된 소부장 기업이 충분히 수혜를 받을 수 있을 것이라는 분석이다.

그리고 조선

오늘 오전 트럼프 대통령의 주요 발언으로 한화오션이 크게 상승했다. 기관 및 외국인 수급이 한 번에 들어오며 추세를 되돌리는 모습까지 보여주고 있는데, 개인적으로는 트럼프의 발언이 최근 조정 받던 조선, 방산 관련주들의 주가에 생기를 불어 넣어줄 것이라 기대하고 있다.

매도 내역

트럼프 미디어 주가의 하락으로 시장의 관심을 잃은 일진파워를 손절했고, 영원무역홀딩스의 급락에 본전에 매도했다.

포트폴리오 현황

주식 비중은 104%이다. 미국 태양광 섹터의 강세에 OCI홀딩스를 매수했고, 1월 초까지의 로봇 강세를 충분히 누리기 위해 원익홀딩스를 신규 매수했다. 아직까지는 1UNIT으로만 매수하고 있고, 장이 좋아 +3R까지 상승하는 케이스가 나오면(급등이 아닌) 2UNIT으로 늘려서 매수해볼 생각이다.

보유 종목 수익률

로봇 관련주이지만 오늘 강세에서 소외된 현대오토에버가 최악의 수익률을 기록 중이고 나머지 종목은 비슷비슷하다. 한화오션의 경우, 오전 뉴스 기사를 보자마자 매수하여 좋은 수익률을 기록하고 있다. 어제 매수했던 HD현대마린엔진보다도 수익률이 좋다.

수익은 길게 손실을 짧게를 실천하려고 노력하고 있다. 현대무벡스의 경우 주가가 급등해서 약간 부담스러운 위치임에도 1주도 매도하지 않고 있다. CES2026 직전에는 로봇 관련주들을 모두 매도할 계획이다. CES2026 이후에는 시장의 주목을 끌만한 로봇 이벤트가 없는 것 같기 때문이다. 아마 3-6개월 정도 조정이 있을지도 모르겠다.

추세추종 기본전략

가장 우선적으로 카피한 부분은 깡토님의 추세추종 전략이다. 거기에다가 전황님의 단기적인 시장을 보는 관점을 추가했다. 요약하면 다음과 같다.

지수에 대한 부분

• 코스피, 코스닥 지수의 20일 선 위에 있으면 현금 비중을 0이나 마이너스로 가져간다. 즉, 공격적으로 레버리지를 사용한다.
• 지수가 60일 선 아래로 좋지 않으면 현금 비중을 거의 100%으로 유지하고 엄청난 과매도 신호나 시황을 반전시킬 상황 변화가 없다면 주식에 투자하지 않는다.
• 애매한 구간에서는 태린이아빠님의 “Fear and Greed Oscillator”를 활용한다. 시장이 겁먹은 구간에서는 레버리지를 충분히(최대 20%) 활용하고, 그 외에 구간에서는 주식 비중을 0%에서 50% 정도로 유지한다.

매수 조건

• 가장 중요한 건, 매물대를 돌파한 뒤, 또는 돌파 시도 시 매수다. 그리고 “인더스트리 액션”이 있어야 한다. 섹터 전반의 호재로 같은 섹터 여러 종목이 동반 상승해야 하는 것이다.
• Stage1 상승 뒤 상승분의 50%를 미만으로 조정 받는 베이스를 거치고, 재차 상승하는 종목.
• 또는 상승 후 하락하다가 반전 트리거로 강한 거래대금으로 추세가 뒤바뀌는 종목.

리스크 관리

• 위 조건의 종목을 매수했는데 7-8%의 손절이 나오면, 다음 매매는 1unit을 더 낮춰 매매한다.
• 성공하면 다음 매매부터는 2unit으로 증가시켜 크게 베팅. 3unit까지 확장 가능.
• 그렇게 함으로써 순환매장세와 쏠림장세에서 비중 조절이 자연스럽게 진행된다.
• 허용가능한 risk를 2%로 가정했을 때 1unit을 계산해야 함.
• 계산 방식. 종목당 최대 포지션 금액 = (전체자산 * 2%) / 7%. 여기서 7%은 손절 기준.(-7% 무렵에 손절한다는 뜻)
• 1유닛 = 최대 포지션 금액 / 3

익절 기준

• 3R에 도달하면 절반은 매도한다. 나머지는 일봉 차트의 20일 선이든 60일 선이든 길게 보고 홀딩. 그리고 최고가에서 20%이상의 슈팅이 나오면 모두 익절. 대형주의 경우 10%?
• 3R에 도달하지 못하고 하락하는 경우 +1R에서 매도.
• 지수 일봉이 60일선 아래로 장이 안좋으면 +2R로 축소하여 익절 기준 낮춤.

손절 기준

• 손절은 -1R로 고정. 손절 %를 조절해서 리스크관리를 하는게 아니라, 점진적 베팅 즉, unit의 크기를 줄여서 리스크 관리를 해야 함.